As penas vão de 1 a 22 anos de prisão pelos crimes de estelionato, inserção de dados falsos em sistema de informações e organização criminosa. Segundo o Ministério Público Federal (MPF), autor da ação penal, os réus participaram de um esquema que envolveu a concessão irregular de empréstimos consignados.

As fraudes foram descobertas por funcionários de uma agência da Caixa Econômica Federal em Iturama, onde a Prefeitura de Limeira do Oeste efetuava as transações financeiras. Ao detectarem um movimento anormal na concessão de consignados, os empregados da CEF verificaram que a quase totalidade dos beneficiários dos empréstimos, na verdade, não eram servidores da prefeitura e até possuíam vínculos trabalhistas em outros municípios. Além disso, os valores eram sacados na 'boca do caixa', ao invés de serem transferidos para as respectivas contas correntes dos tomadores, como normalmente acontece nesse tipo de empréstimo.

As investigações revelaram um esquema criminoso que teria vigorado por pelo menos três anos e favorecido diretamente mais de 140 pessoas, com prejuízos da ordem de R$ 10 milhões, sendo R$ 6.313.434,96 à Caixa Econômica Federal, e R$ 2.859.221,77 ao Município de Limeira do Oeste.